“非农之夜”不平静！

　　6月2日，美国劳(láo)工部数(shù)据显(xiǎn)示，美(měi)国5月非(fēi)农新增就业33.9万人，几(jǐ)乎是估计中值19.5万的(de)两(liǎng)倍(bèi)，为2023年1月以来(lái)最大增幅。5月失业率为3.7％，高于(yú)前值(zhí)3.4％和预期3.5％，创下(xià)2022年(nián)10月以来(lái)新高(gāo)。

　　非农就业数据公布(bù)后，美国国债价格盘(pán)中跳(tiào)水(shuǐ)，收(shōu)益率(lǜ)拉(lā)升，对利率前景更(gèng)敏感(gǎn)的两年期美债收益率日(rì)内升幅扩大到(dào)10个基(jī)点以上(shàng)；美(měi)元(yuán)指数迅速(sù)转涨，摆脱两周低位。互换合(hé)约(yuē)定价显示(shì)，投资者(zhě)预期的美联储(chǔ)7月加(jiā)息几率增加，预计未来两次(cì)会议期(qī)间将(jiāng)加息25个基(jī)点，6月加息的几率不(bù)到50％。

　　三大美国(guó)股指集体高开，早(zǎo)盘均曾涨超(chāo)1％，午(wǔ)盘刷新日高(gāo)时，道琼(qióng)斯(sī)工业平均指数涨超740点(diǎn)、涨(zhǎng)超2.2％，标普(pǔ)500指(zhǐ)数(shù)涨近(jìn)1.7％，纳斯达(dá)克综合指数涨(zhǎng)近1.2％。 最终(zhōng)，三大指数连续两(liǎng)日(rì)集体收涨。

　　道指收涨(zhǎng)701.19点，涨幅2.12％，创去年11月30日鲍威尔讲话暗示12月放缓加息(xī)当天(tiān)以来最大收(shōu)盘涨(zhǎng)幅 报(bào)33762.76点(diǎn)，创5月1日以(yǐ)来收盘新高。标普收(shōu)涨1.45％，创5月5日苹果一季(jì)报公布次日以来最大涨幅，报4282.37点，纳指(zhǐ)收涨(zhǎng)1.07％，报13240.77点，和标普均创(chuàng)去年4月以来(lái)收(shōu)盘新高。

　　国际原油盘中涨近3％，美油继(jì)续脱离两个月低谷，但未能抹平全周跌幅，和布(bù)油均三周来(lái)首次(cì)累跌，市场(chǎng)焦点(diǎn)转向(xiàng)本周末的OPEC+会(huì)议。黄金在美元(yuán)和美债收益率反弹的打击下持续下行，创两周多来最差单(dān)日(rì)表(biǎo)现。

　　东(dōng)证衍(yǎn)生品(pǐn)研究院分(fēn)析师(shī)徐颖表示，就(jiù)5月(yuè)新增就业人数而言，美国劳动力市场存在韧(rèn)性。可以看到，5月美(měi)国非农新增就业33.9万人，好(hǎo)于(yú)市场预(yù)期的19万人(rén)，同时4月非农从25.3万上修至25.4万，3月非农从(cóng)16.5万(wàn)上修(xiū)至21.7万，4月和3月合计上修9.3万人，2023年(nián)至今平均每月新增就业(yè)31.4万。

　　具体来看，5月新增就业(yè)主要集中在教育与医疗（+9.7万）、休(xiū)闲与酒店（+4.8万）、专业及商业(yè)服务（+6.4万），以及政(zhèng)府部门（+5.6万），信息(xī)行业就业人数减少(shǎo)，私(sī)人服务行业整体表现好(hǎo)于(yú)4月，生产部门就业稳定，建筑业表现亮眼(yǎn)，与近期房地产市场的反(fǎn)弹一(yī)致，建筑业新(xīn)增(zēng)就业(yè)2.5万(wàn)人，制造(zào)业中非耐用品生产(chǎn)连续三个月就业人(rén)数(shù)减少，与制造业目前持续(xù)收缩(suō)的状态吻合(hé)。同时她指出(chū)，5月非农就业报告也(yě)显示(shì)出就业市(shì)场边际(jì)降温(wēn)的更(gèng)多迹象(xiàng)，5月失业人(rén)数增加44万(wàn)至640万，失业率从3.4％回升至3.7％，高于市(shì)场预期的3.5％。后续随着各行业裁(cái)员(yuán)人数的(de)增加(jiā)，失业率预计会(huì)继续(xù)回(huí)升，但3.5％的失业率水(shuǐ)平(píng)基本是60年代以来的(de)最低水(shuǐ)平，在失(shī)业(yè)率回升至(zhì)4％之(zhī)前，预计(jì)还不(bù)会引发市场(chǎng)和官方的明(míng)显担忧。

　　此外，劳动参与率(lǜ)稳定在62.6％，4月职(zhí)位空缺数量回升，就(jiù)业市场(chǎng)供需矛盾仍在，但(dàn)随着需求降(jiàng)温，已经有所缓(huǎn)解，体现为工资上涨压力开始(shǐ)降温，5月工资增速(sù)环(huán)比回落至0.3％符合(hé)市场预期，同(tóng)比降至4.3％，低于市场预(yù)期，工(gōng)资(zī)对(duì)通胀的助推作用缓解后，核(hé)心通胀(zhàng)压力减弱，美联储进一步加息的必要(yào)性(xìng)降低。

　　她(tā)表示(shì)，美联储(chǔ)6月(yuè)利率会议“按兵不动”是大概率事件(jiàn)，还需(xū)要关注后续公布的5月美(měi)国通胀数据，当前的就(jiù)业市(shì)场状态可以支撑在通胀压(yā)力较(jiào)大(dà)时继续(xù)加息。美联储利率会议落地前，市场步入振荡盘整状态，预计美(měi)元指数(shù)在105附近偏强运(yùn)行，随(suí)着美国政府债(zhài)务上限(xiàn)问题(tí)落地，美债(zhài)收益率(lǜ)风险偏向上行(xíng)，预计(jì)国际金价在1950美元/盎司附近筑(zhù)底。

　　又有变数？欧佩(pèi)克+可能会进一步减产

　　据消息人(rén)士声称，在周日（6月4日）的部长级会议上，欧(ōu)佩克+可能会宣布进一(yī)步(bù)减产，以(yǐ)提(tí)振原油价格。

　　据悉，可能(néng)的选项之一(yī)是额外减产约100万桶/日。而此前(qián)有报道称，欧佩克+不(bù)太可能在会议上决定进(jìn)一步(bù)削减石(shí)油产能。

　　虚虚实实的(de)消息意味着更多的不确(què)定性，结果仍然不明(míng)朗。眼下欧佩克+面(miàn)临诸多挑战，不仅(jǐn)成员国之间相互(hù)争吵(chǎo)，美(měi)国、加拿(ná)大和巴西(xī)等国(guó)家还在蚕食(shí)该集团的市场份额，这也让分析(xī)师(shī)们左(zuǒ)右为难。

　　随(suí)着(zhe)经(jīng)济前景(jǐng)的恶化，欧佩克+成员国在4月份承诺，从5月份开始(shǐ)自愿减产，不过这(zhè)些行动都未能(néng)止住油价(jià)的下跌势(shì)头。

　　上周，沙特能源大臣(chén)威(wēi)胁要(yào)进一步减(jiǎn)产，他(tā)告(gào)诫投机者(zhě)要(yào)“当(dāng)心”。两天后，俄(é)罗(luó)斯副总理(lǐ)诺(nuò)瓦克则与沙特能(néng)源大(dà)臣唱(chàng)了反调，这位俄罗斯官(guān)员表示，他认为欧佩克(kè)+本周末(mò)不可能减产，布伦特(tè)油价可能(néng)会在年底前(qián)自行回升至每桶80美元(yuán)。

　　数据和分析公司OANDA的高级市场分析师Edward Moya表(biǎo)示：“没有人想在(zài)欧(ōu)佩(pèi)克+会议之前(qián)做(zuò)空原油(yóu)，交易员永远(yuǎn)不应该低(dī)估沙特在欧佩克+会议期间采取行(xíng)动的可能。”

　　伊拉克石油部长Hayan Abdel-Ghani最新表示，欧佩克+希望维持石油市场稳定(dìng)，我(wǒ)们(men)将(jiāng)毫不犹(yóu)豫地(dì)做(zuò)出任(rèn)何决(jué)定，以使(shǐ)市场更加平衡(héng)。他似乎(hū)支持进一步减产。

　　Rapidan Energy Group的(de)分(fēn)析师认为，进一步减产的(de)可能(néng)性为40％。他们写道：“各国石油(yóu)部长们决心(xīn)避免重(zhòng)蹈(dǎo)2008年的(de)覆辙，当(dāng)时全球经(jīng)济和金融稳(wěn)定(dìng)突然崩溃，导(dǎo)致原油(yóu)价格在六个月内从逾140美元跌至(zhì)35美元。”

　　泽连斯基：俄乌冲突期(qī)间，乌克兰不会成为北约(yuē)成员！

　　当地时间6月2日，乌克兰总统泽连斯基在与爱沙尼亚总统的联合新闻发(fā)布会上表示，在俄乌(wū)冲突进(jìn)行期间(jiān)，乌克兰不会成为北(běi)约成(chéng)员。泽连斯基(jī)说，不(bù)是(shì)因为不想，而是因为目前很难。乌克兰只是希望北(běi)约(yuē)合(hé)作伙(huǒ)伴听到声音(yīn)，这一(yī)点非(fēi)常重要(yào)。

　　同时，他指出，乌克兰在(zài)成(chéng)为北约(yuē)成员(yuán)国之前需要更多安全(quán)保障，乌克兰需要(yào)把这些保障都(dōu)写(xiě)在纸上，直到乌克兰能(néng)真正获(huò)得(dé)安全保证，有(yǒu)资格成为北约(yuē)成员。

　　据参考(kǎo)消息(xī)援引(yǐn)俄新社莫斯科5月(yuè)31日报道(dào)，英国《金融(róng)时报》援引(yǐn)知情人(rén)士(shì)的话报(bào)道称(chēng)，乌克兰总统泽连斯(sī)基向北约(yuē)各国领导(dǎo)人明确(què)表示，除非向基辅提供(gōng)加入北(běi)约的路线图，否则他将不会出席(xí)7月举行的维尔纽斯峰会。此外(wài)，泽连(lián)斯基6月1日在(zài)访问摩(mó)尔(ěr)多瓦时表示，乌克兰已经做好(hǎo)了加(jiā)入北(běi)约的(de)准(zhǔn)备，基(jī)辅正在等待北约接纳乌克兰。

　　对乌克兰近(jìn)期加入北约(yuē)一(yī)事，法国、德国等北约国家持反对(duì)意(yì)见。

　　德(dé)国国外(wài)长贝(bèi)尔伯克(kè)当地(dì)时间(jiān)6月(yuè)1日在(zài)奥斯陆参加北约(yuē)外长会期间表示(shì)，德国不认为北约应该在近期(qī)内接纳乌克(kè)兰。此外，包(bāo)括法国在内的其他一些北约(yuē)成员(yuán)国也不希(xī)望乌克兰迅速成为北约成员国(guó)，而只是希望为(wèi)乌(wū)克(kè)兰提供(gōng)安全保障(zhàng)。

　　进入6月，在宏(hóng)观市场(chǎng)情绪回暖影响下，大宗商品市场出现普涨(zhǎng)行情。从海外宏观层面(miàn)来看，美国债(zhài)务(wù)上限危机“闹剧(jù)”落幕(mù)，美国参(cān)议(yì)院通(tōng)过(guò)债务上限(xiàn)法案，暂时(shí)取消了政府31.4万亿美元的债(zhài)务上限(xiàn)，避免了可能出现的(de)美(měi)国(guó)有史以来首次违约，使得市场(chǎng)避险情绪消(xiāo)退。同时在美联储本月会议或暂停(tíng)加息(xī)的预(yù)期(qī)推动下，美(měi)元指数(shù)回落至(zhì)一周低点，对风险资产(chǎn)的压制减弱。

　　国内方面，中国(guó)5月财新PMI重返50上方，好于预期的(de)数据改(gǎi)善了市场情绪，同时市场也在翘首(shǒu)等待新(xīn)一轮稳增(zēng)长(zhǎng)政(zhèng)策的出台(tái)。

　　天(tiān)胶价(jià)格重返万二关口

　　周五(wǔ)，在市(shì)场情绪回暖的带动(dòng)下(xià)，天(tiān)然橡胶期(qī)货价格回升(shēng)。截至收(shōu)盘，天然橡胶期货主力合(hé)约站上12000元(yuán)/吨的整数关口。纵(zòng)观(guān)本周，沪胶期货主力价格表现振荡微升，周(zhōu)度收涨1.05％。整体来看，本周(zhōu)国内(nèi)天胶市场(chǎng)利(lì)好支撑疲软，胶价(jià)维(wéi)持宽(kuān)幅振荡格局。

　　可以看到，近两个(gè)月以来，天然橡(xiàng)胶市场消息(xī)比较热闹，前有云南(nán)旱灾消息(xī)发酵，后有收储传闻，然而天然橡胶期价终(zhōng)究(jiū)支撑(chēng)不(bù)力，逐(zhú)步归于平静。从(cóng)整个5月行(xíng)情(qíng)来看，生(shēng)意社指出，5月(yuè)天然橡胶行情(qíng)上半月(yuè)上(shàng)行，下半月回调，全月呈倒“V形”走势。生意社商(shāng)品(pǐn)行(xíng)情分析系统监测显示，5月沪(hù)胶持续小幅波动，12000元(yuán)/吨点位轻易被破，行情(qíng)维(wéi)持(chí)偏弱振荡。综(zōng)合来看，5月(yuè)天(tiān)然(rán)橡胶盘面微涨(zhǎng)1.04％，行情(qíng)短期(qī)受消息提振有(yǒu)小幅上行，但市场供(gōng)多需少，终(zhōng)究无力支撑，上行态(tài)势转而(ér)向(xiàng)下。

　　五一(yī)假(jiǎ)期(qī)归(guī)来，市(shì)场(chǎng)传言称国储今年(nián)将(jiāng)收储10万吨(dūn)天(tiān)然橡胶新胶(jiāo)，天(tiān)胶价格应声(shēng)上涨，影响持续多(duō)日。直至5月(yuè)月中，收储传闻(wén)叠加产区(qū)降(jiàng)雨，市场氛(fēn)围(wéi)再次提升，沪胶突破12300元/吨，国产全乳现货胶主(zhǔ)流报价至11880元/吨。而后(hòu)该(gāi)消息始(shǐ)终(zhōng)未(wèi)得(dé)到证实，市(shì)场(chǎng)影响逐步消失匿迹。

　　可以看到，继此(cǐ)前云南干旱传闻(wén)发(fā)酵后，5月以(yǐ)收储为(wèi)核心展(zhǎn)开的新一(yī)季交(jiāo)割(gē)品(pǐn)博弈仍然激烈(liè)。中信建投期货能化分析师(shī)童(tóng)长征(zhēng)表示，天然橡(xiàng)胶此轮的上涨(zhǎng)与下跌，与收储这一(yī)传闻息息(xī)相关。他指出，国(guó)储收储的政治、战(zhàn)略意义大于(yú)经济意义，橡胶(jiāo)与石油、钢铁、煤炭并称为四大(dà)工(gōng)业原(yuán)料(liào)，是关(guān)系国计民生、国防(fáng)安(ān)全(quán)的重要战略(lüè)物(wù)资。毫无疑问(wèn)的是，对于全球来说，天然橡胶是严(yán)重过剩的。但要考(kǎo)虑到一(yī)个事实：中国的天然橡胶的自给率不足20％，高度依赖(lài)进口(kǒu)。从中国本身的天然橡胶来说，是供不应(yīng)求的。因(yīn)此，在当前诡谲多变的国际政治格局中，对天然橡胶(jiāo)的储备其实是有(yǒu)很高的(de)必要性(xìng)。

　　“此前橡胶收(shōu)储传闻的收储量为10万(wàn)吨(dūn)，收储的(de)对象是国产全乳(rǔ)胶（即期货交割品）。10十斋日是哪几天，十斋日是哪几天是农历万(wàn)吨(dūn)的(de)量相对于整个天然橡(xiàng)胶的(de)年产量(liàng)来说非常小，不过才占(zhàn)0.7％，即便对中国(guó)全年的(de)消费量(liàng)来说也只占1.7％。从这(zhè)个角度来说(shuō)，对天(tiān)然(rán)橡(xiàng)胶整体的供求几无影响。但是如(rú)果收(shōu)储的对象是交(jiāo)割品(pǐn)的话，性质就不同(tóng)了。因为目前全(quán)年国产全乳的最大产(chǎn)量不过(guò)30万吨（去年仅17万(wàn)吨，今年(nián)估计在20万—25万吨），那(nà)么收储(chǔ)的量(liàng)其实(shí)占(zhàn)到相当全(quán)年交割品(pǐn)产(chǎn)量(liàng)的(de)1/3—1/2，这是非常大的一个比例。”在童(tóng)长(zhǎng)征看来，如果国储轮储橡胶事件成立，根(gēn)据交割品的(de)供求判断(duàn)影响，再结合历史(shǐ)上收储的影响，RU的(de)价格有可能会更上一层楼。但(dàn)是，由(yóu)于整个事件的进程(chéng)会非常缓慢，价格的反(fǎn)应不会即(jí)刻(kè)见效。

　　供应旺季(jì)来袭(xí) 基(jī)本面(miàn)难言乐观

　　进入6月，伴(bàn)随(suí)着(zhe)物候条(tiáo)件的改(gǎi)变，产(chǎn)区全面(miàn)开(kāi)割上量，橡(xiàng)胶供应旺季到(dào)来，然而天胶下游需求并未有趋势性改善，胶价上(shàng)涨动能驱动依(yī)旧缺(quē)乏。

　　国(guó)投安信(xìn)期货能(néng)化分析师胡华钎告(gào)诉记者，目(mù)前(qián)全球天然橡胶供应(yīng)进入季节(jié)性的增产(chǎn)期，中国云南(nán)天然橡胶(jiāo)产区加速恢复开割，预(yù)计6月中旬全面开(kāi)割，海(hǎi)南(nán)产区已经全面开割，海外(wài)越南天然橡(xiàng)胶产区(qū)也全面开割，目前主要(yào)产胶国产(chǎn)区(qū)逐渐(jiàn)进(jìn)入(rù)雨季，物候条件已经由差变好。但是由于目前天然橡胶(jiāo)上游原料价(jià)格相对偏低，胶农割胶(jiāo)积极性不高(gāo)，加工厂利润也(yě)偏低，工厂(chǎng)加工(gōng)积极(jí)性也(yě)不(bù)高(gāo)。

　　大地期货橡(xiàng)胶研究员唐(táng)逸表示，后续(xù)橡胶供应端将(jiāng)逐步恢复正常，产量逐渐增加。目前云(yún)南产区大面积开割，预计(jì)后市仍有(yǒu)较多(duō)降雨，干旱情况已得到(dào)缓解(jiě)。海南(nán)日收胶量(liàng)在3500—4000吨/天，供应(yīng)相对正常(cháng)。泰国东北部产区逐步上量(liàng)，南部产出仍在低位(wèi)，本周以及下周预(yù)计雨水较多(duō)。越(yuè)南(nán)、柬埔(pǔ)寨产区已大面(miàn)积开割，原料数量逐(zhú)步增(zēng)加(jiā)。同时(shí)根据历史(shǐ)降雨(yǔ)数(shù)据来看(kàn)，厄尔尼诺(nuò)现(xiàn)象下橡胶产区降雨量虽然处于历史均值以下的(de)概(gài)率较高(gāo)，但由(yóu)于季节性的(de)因素(sù)，降(jiàng)雨绝对数量仍然能够(gòu)保(bǎo)证(zhèng)。因此，他(tā)预计后市“厄尔尼诺”现象不会(huì)是(shì)引发行情上涨的主要因素。

　　从(cóng)需求(qiú)端来看(kàn)，东证衍(yǎn)生品研究院能化高级分析(xī)师曹璐表示，目(mù)前轮胎(tāi)厂家(jiā)外(wài)贸订(dìng)单量(liàng)较为(wèi)充足，对开工率(lǜ)形成(chéng)一定支撑(chēng)，加上轮胎(tāi)用(yòng)原料价(jià)格(gé)处于低位，轮胎厂家(jiā)开工积极性(xìng)尚可(kě)。而(ér)内销市场需求表现依然偏(piān)弱(ruò)，各层级经销商仍以(yǐ)消耗前期库(kù)存为主，对后市较为悲观、谨(jǐn)慎补货(huò)。

　　隆众资(zī)讯最新(xīn)数据(jù)显示，目前下游外贸订单充足，加之内销(xiāo)订单缺货(huò)现象仍(réng)存，企(qǐ)业排(pái)产积极性(xìng)不减(jiǎn)。半钢胎样(yàng)本企业产能利用率为77.43％，环比0.12％，同比 15.41％。不过全钢(gāng)胎厂开工小降，个(gè)别(bié)企业(yè)因内销(xiāo)出(chū)货压力加(jiā)大，为控制成(chéng)品库存压力，存适度降(jiàng)负现象，全钢胎(tāi)样本企业产能利(lì)用率(lǜ)为66.34％，环比-0.34％，同比 8.48％。

　　整(zhěng)体来看，胡华钎认(rèn)为，目前天(tiān)然橡胶(jiāo)基本面处于供需两弱的(de)格局中，尤(yóu)其是下游(yóu)需求分歧较大。“主要是不同的市场主体预期不(bù)同，但(dàn)是(shì)整体来说此(cǐ)前市(shì)场(chǎng)对今年的预期过高(gāo)。从下游轮胎行业(yè)来(lái)看，今年(nián)以来国内轮胎开工、产量和出(chū)口同比(bǐ)数据还(hái)是不(bù)错的(de)，反映国内实际需求并(bìng)不差(chà)。但(dàn)是从(cóng)汽车行业来看，由于汽车刺(cì)激(jī)政策退出，今年(nián)国内汽车(chē)市场相对疲软(ruǎn)，价(jià)格战(zhàn)等(děng)负面消息较多，市场总体(tǐ)上偏(piān)悲观。此外，青岛地区天(tiān)然橡胶现货(huò)库(kù)存(cún)持续攀升(shēng)，有些人认为是国(guó)内需求不行，但是(shì)其实是进口(kǒu)过多导致的。”

　　在胡华钎看来，目前主要(yào)还是(shì)宏观面主导(dǎo)胶价走势(shì)，一方面中国经济复苏进程(chéng)、人民币汇率波动(dòng)；另一(yī)方面美联(lián)储加息进程，以及美国银行危机和美债(zhài)上限问题等。看向下半年，他认为天然(rán)橡胶基本面(miàn)仍然缺乏(fá)指(zhǐ)引，只有天气和(hé)轮储仍有可能“掀起波澜“，而(ér)宏观面(miàn)预计比上(shàng)半年好，比如(rú)美(měi)联储加息步伐暂缓(huǎn)、国(guó)内经济回暖等，因此对天然(rán)橡胶市场(chǎng)不宜(yí)过度悲观。

　　“短期市场没有明确方向，主要(yào)跟随宏观因素波动。”唐逸认(rèn)为(wèi)，“供应(yīng)端仍(réng)然是(shì)主导后市胶价(jià)走势(shì)的(de)主要因素，随着各(gè)产(chǎn)区(qū)开割后产量逐渐增加，海外恢复速度仍然偏(piān)慢(màn)，预计干胶的数量并不(bù)会少，包括今(jīn)年(nián)交(jiāo)割品的数量。我们中期观点(diǎn)仍然偏空(kōng)，后市预计存在下跌的(de)空(kōng)间(jiān)。”

　　曹璐则表示，在供给端没有天气(qì)影响的情况下，后(hòu)续主导胶价的因(yīn)素主要在需求端(duān)。从下(xià)半年来看(kàn)，外需受海(hǎi)外经济十斋日是哪几天，十斋日是哪几天是农历衰(shuāi)退和汽车半导体短缺影响(xiǎng)，预计难有起色。外需(xū)走弱也导致海外货源涌入国内(nèi)，对国内现货端构(gòu)成压力。内(nèi)需方面，春节前市场基于内(nèi)需复(fù)苏的逻辑，已(yǐ)经出现(xiàn)一(yī)波反弹行情，但(dàn)节后(hòu)市场从(cóng)交易预期(qī)开始(shǐ)转向交易现实，由于国(guó)内需(xū)求(qiú)复苏不及预期，胶价因(yīn)此持续承压运行。整体来(lái)看，她表(biǎo)示短期胶(jiāo)价基本面缺(quē)乏向上驱动，只有(yǒu)价(jià)格(gé)的绝对低位才能刺(cì)激有(yǒu)效的去(qù)库和资(zī)金再(zài)次做多(duō)的意愿。后续还(hái)需继续关注(zhù)天气端是(shì)否(fǒu)有扰(rǎo)动因素，一旦天气出现异常状况，或将带(dài)来(lái)新的阶段性行情。（有删减）

未经允许不得转载：济宁舞蹈培训学校_济宁洋娃娃舞蹈学校_济宁洋娃娃舞蹈学校官网 十斋日是哪几天，十斋日是哪几天是农历