近期市场风向变(biàn)动，北向资金调仓换股(gǔ)，外资基金也纷(fēn)纷(fēn)行动。记(jì)者梳理发现，欧洲(zhōu)巨头施罗(luó)德旗下三只旗舰基(jī)金同(tóng)时大手笔加仓“宁(níng)王”。3月底(dǐ)以来，宁(níng)王股(gǔ)价震荡上行，虽较高点(diǎn)仍有距离，但部分资金开始行动。透露什么信号？我们一(yī)起(qǐ)来看看。

　　欧洲巨头旗下三大基金同时行动

　　施罗德旗下“施罗德国际精选基金中国A（Schroder International Selection Fund China A A Accumulation USD）”，最(zuì)新(xīn)规模43.96亿美元。

　　截至2023年4月底，基金前(qián)十大重仓股(gǔ)为中国平安、招(zhāo)商银行、紫金矿业、宁(níng)德时在太空呼吸一口会怎么样，外太空呼吸是什么感觉代、贵州茅台、万(wàn)华化学、鼎(dǐng)龙股份、芒果(guǒ)超媒、海尔(ěr)生物。4月(yuè)，基(jī)金加仓宁德时代(dài)80％。

　　无独有(yǒu)偶，施(shī)罗德旗舰基金“施罗德(dé)国际精选基金大中(zhōng)华A（Schroder ISF Greater China A Acc USD）”最(zuì)新(xīn)规(guī)模27亿美(měi)元。

　　截至2023年4月底(dǐ)，台积电、腾讯控股、阿里巴(bā)巴、AIA、美团、紫(zǐ)金矿业、港交所、银(yín)河娱乐(lè)、宁(níng)德时代、隆基绿(lǜ)能。4月，基金减持腾讯控股3.42％，减持紫(zǐ)金矿业19.25％，加仓AIA 4.97％，加仓宁(níng)德时(shí)代80％。

　　4月，施罗德旗(qí)下(xià)另一只旗舰基金也加仓宁(níng)德时代(dài)80％。“施(shī)罗德国际精(jīng)选基金中国机(jī)遇(yù)（Schroder International Selection Fund China Opportunities A Accumulation USD）”， 基金最新规模14.23亿美元。

　　截(jié)至4月底，基金前十大(dà)重仓股(gǔ)为腾讯控(kòng)股、阿(ā)里巴(bā)巴、美团、宁德(dé)时代、隆基绿能、蒙牛(niú)乳(rǔ)业(yè)、银河娱(yú)乐、紫金(jīn)矿业(yè)、贵(guì)州茅台、深圳国际。4月，基(jī)金减持(chí)腾讯控股2％、减持阿里巴巴3.89％，减持紫(zǐ)金矿业10.31％，增持(chí)宁德(dé)时代80％。

　　看好中(zhōng)国新能源车(chē)产业链

　　同一家机构(gòu)旗下(xià)三大旗舰基(jī)金(jīn)同(tóng)时加(jiā)仓80％，究竟(jìng)怎么回事？

　　资料显(xiǎn)示(shì)，这(zhè)三只基金中，施罗德国际精选(xuǎn)基金中国(guó)A由Jack Lee管(guǎn)理；施罗德(dé)国际(jì)精选基金大中华和施(shī)罗德国际精选中国(guó)机遇由Louisa Lo管理。最新的基(jī)金材料中(zhōng)并(bìng)未解释(shì)为何基金在4月大手(shǒu)笔加仓(cāng)宁德时代。不过(guò)，记(jì)者梳理发现，施罗德对中(zhōng)国新(xīn)能源车(chē)产业链的看重是一以贯之的。

　　例如，基金经理Jack Lee在一份研究(jiū)日志中解(jiě)释道：长(zhǎng)期来(lái)看，关注三大主(zhǔ)题。一是电动车供应链(liàn)；二是技术(shù)自主(zhǔ)可控；三(sān)是医疗健康(kāng)基础设施。

　　为何看好(hǎo)电动车产(chǎn)业链？

　　Jack Lee解释道(dào)，随着气候变化的影响日益显(xiǎn)现，全球各(gè)国(guó)的脱碳行动(dòng)变得(dé)越来(lái)越重要。转向(xiàng)电动(dòng)汽车(chē)（EV）是“脱碳”行动的一个方面。中国在这(zhè)方面为投(tóu)资者提(tí)供了重(zhòng)要的机会。中国在电动汽车(chē)价(jià)值链的供应方面是全球的领导者(zhě)，同(tóng)时中国对(duì)成品车(chē)辆的需(xū)求方面也(yě)占(zhàn)据重要(yào)地位。可能很多人不知(zhī)道的(de)是，全球(qiú)2022年销(xiāo)售的所(suǒ)有(yǒu)电动(dòng)汽车中(zhōng)，57％是在中国销售的。

　　整车(chē)制造之(zhī)外(wài)，中(zhōng)国也是全(quán)球(qiú)电动车(chē)基(jī)础设施(shī)最完善的(de)国家之(zhī)一。以充电(diàn)桩为例(lì)，中国平均一个公共充电(diàn)桩对应7辆车，欧(ōu)洲是16、美国是16、印(yìn)度(dù)是25、巴(bā)西是28。来源(yuán)：施罗德(dé)官(guān)网。

　　在电动(dòng)汽车供应链中，有许多公(gōng)司(sī)正在在(zài)各自的领(lǐng)域中(zhōng)建立(lì)主导(dǎo)地位，以(yǐ)某智(zhì)能(néng)组件为例，它是电动汽(qì)车中用于电池和电(diàn)机温控的(de)关(guān)键(jiàn)组(zǔ)件的生产商。该公(gōng)司在空调阀行业全球市场占(zhàn)有约60％的份额(é)，并在电(diàn)动汽(qì)车(chē)阀(fá)门行业拥有超(chāo)过90％的市场份额。客户包括特斯拉等全球电动汽(qì)车专家以及福特、宝马等原始设备制造(zào)商（OEMs）。随着电动汽车(chē)在全(quán)球范围内(nèi)继续占据(jù)市(shì)场份额——在法规(guī)的(de)支持下，该公司(sī)的增长(zhǎng)潜力(lì)是可预见的。

　　事实上(shàng)，施罗德也并非(fēi)孤例。

　　另(lìng)一(yī)欧洲巨(jù)头安联投资旗舰(jiàn)基金安联神州A股基金也在3月大(dà)手笔加仓宁德时代。

　　这只基(jī)金最新规(guī)模(mó)47亿美元，截至(zhì)3月底(dǐ)，基金(jīn)前十(shí)大重仓股为贵州茅(máo)台、中信证券、宁德时代、中国中免(miǎn)、东方财富、美的集团、迈(mài)瑞(ruì)医疗、安井食品、锦江(jiāng)集团(tuán)、中国平安。

　　3月(yuè)，基金对前(qián)十大重仓股(gǔ)逐一加仓(cāng)，其中加(jiā)仓幅度最(zuì)大的(de)就(jiù)是宁德时代，加仓(cāng)幅度(dù)高达22.17％。此外，基金对(duì)中(zhōng)国中(zhōng)免(miǎn)加仓21.10％，基金(jīn)加仓贵州茅台15.05％。对(duì)前十大重仓股中其余(yú)公(gōng)司均加仓8.85％。

　　“宁王”市场份额超40％

　　中(zhōng)汽协(xié)（中国汽(qì)车(chē)工业协会(huì)）近日发(fā)布的数据显示，2023年4月，我国动力(lì)电池产量47.0GWh，同比(bǐ)增38.7％；装车量25.1GWh，同比增89.4％；新增6.7万台公共充电(diàn)桩，同比增(zēng)长52.0％，桩车增量比为(wèi)1：2.5。

　　动(dòng)力电池行业集中度(dù)方面，今年(nián)4月，尽管我(wǒ)国(guó)新(xīn)能源汽(qì)车市(shì)场共计36家动力电池企业实现装车配套(tào)，较去年同期增加(jiā)2家(jiā)。但是排名前3家、前5家(jiā)、前10家动力电池企业动力电(diàn)池装(zhuāng)车量分别为19.8GWh、22.3GWh和24.6GWh，占总装(zhuāng)车量比(bǐ)分别为(wèi)78.7％、88.8％和97.7％，行业(yè)集中(zhōng)度(dù)依旧(jiù)较高。

　　企(qǐ)业排名来看，根据中国(guó)汽车(chē)动力电(diàn)池产业创新联盟数据显示，今年4月(yuè)，宁德时代(dài)以(yǐ)40.83％的(de)占比持续(xù)领(lǐng)跑，比亚迪、中创新航、亿(yì)纬锂(lǐ)能、国轩高科(kē)分别以29.11％、8.74％、5.48％、4.68％的(de)占(zhàn)比位(wèi)居第2-5名。第6-10名(míng)则分(fēn)别(bié)为：欣旺(wàng)达(dá)、LG新能源、蜂巢(cháo)能源(yuán)、孚能科技、瑞浦兰钧。

　　作为(wèi)动力电池行业的龙头企业，宁德时代于2023年一(yī)季(jì)度实现营业收入890.38亿(yì)元，同比增长82.91％；实现净利润98.22亿(yì)元，同比(bǐ)增长557.97％，单季利(lì)润增速(sù)创历史新(xīn)高(gāo)。

　　北向资(zī)金(jīn)调仓(cāng)换股，“宁王”在太空呼吸一口会怎么样，外太空呼吸是什么感觉重受(shòu)青睐

　　或(huò)许是基于(yú)优(yōu)异(yì)的(de)业绩(jì)，来自Wind的数据显示，截至5月14日(rì)，最(zuì)近7天北向资金净流入宁德(dé)时代15.75亿(yì)元，位居北向净流入榜(bǎng)首。北(běi)向资金净流入较多的其(qí)它个股还包括(kuò)宁德时代、工业富联、贵州茅台(tái)、工商(shāng)银行、北方华创、兴(xīng)业银(yín)行、紫金(jīn)矿业、建设(shè)银行(xíng)、比亚迪、中国石化。北(běi)向资金净流出较多的个(gè)股包括格力(lì)电器、中国建筑、东方财富、中国(guó)中免、阳光(guāng)电(diàn)源、中兴(xīng)通讯、科(kē)大讯飞、隆基(jī)绿能、长(zhǎng)江电力、恒瑞医(yī)药。

　　看好的“宁王”的外资还(hái)包括“柏基(jī)”。超(chāo)长线投资者“Baillie Gifford”重仓宁德时代。

　　柏基(jī)在(zài)谈(tán)及为何持有(yǒu)宁德时代时，写道(dào)：宁德时代所(suǒ)处(chù)的位置(zhì)是令人羡(xiàn)慕的。它(tā)背(bèi)后有两(liǎng)大增(zēng)长机遇一是电动车二是储能；CATL聪(cōng)明地选择聚焦磷酸(suān)铁锂电(diàn)池，这方(fāng)面它的市场(chǎng)份(fèn)额(é)是(shì)领先(xiān)的。此外，磷(lín)酸铁锂电池(chí)因为安全性(xìng)、生(shēng)命周期和不(bù)含钴等特征而受(shòu)到欢(huān)迎(yíng)；动力电池的企业(yè)发(fā)展与政府(fǔ)的脱碳计划是(shì)一致的(de)。CATL的领导者也(yě)非(fēi)常有远见。

　　柏基同(tóng)时也(yě)解释了：他(tā)们如何通(tōng)过 “柏(bǎi)基十问”来考察(chá)宁德时代的。

　　不过，柏基也表示，如(rú)同所有(yǒu)的投资者(zhě)，他们的(de)判断(duàn)也可能是错的(de)。例如(rú)，若(ruò)未来新(xīn)的(de)电(diàn)池技术出(chū)现，宁(níng)德时代的竞争优势不复。随着电池成本下降，宁德时代若不(bù)能保持(chí)利润率。宁(níng)德(dé)时代和电动(dòng)车厂商的关系若不(bù)能维系。这(zhè)些因素都会影(yǐng)响柏基对于宁德(dé)时代的判断。

　　但并(bìng)非(fēi)所有的(de)外(wài)资都在加仓宁(níng)德(dé)时代。4月另一欧洲巨(jù)头安本投资(zī)旗(qí)舰中(zhōng)国(guó)基金“安本标准SICAV I-中国A股(gǔ)可持续股票基(jī)金(jīn)（Aberdeen Standard SICAV I - China A Share Sustainable Equity Fund I Acc USD）就(jiù)在4月(yuè)微微减仓宁德时代0.04％。基(jī)金最新规(guī)模35.62亿美元。

　　截至2023年4月底，基金持有的前十大(dà)重(zhòng)仓股为贵州茅台、宁(níng)德时(shí)代、中国中(zhōng)免、迈瑞医疗、爱尔(ěr)眼科、华测检测(cè)、招商银行、美的(de)集团、广联达、宁(níng)波银(yín)行(xíng)。

　　摩根大通加仓泸州老窖

　　宁德时(shí)代之外，互联网或者食品饮料也(yě)颇受关注。

　　例如，摩根大(dà)通旗舰基(jī)金“摩根基金-中(zhōng)国A股(gǔ)机遇基金（JPMorgan Funds - China A-Share Opportunities Fund C （acc） – EUR）”最新规模395 亿(yì)元人(rén)民(mín)币，截至(zhì)2023年一(yī)季度末，基金前(qián)十大重仓(cāng)股为贵州茅台、金山软件、中国(guó)平(píng)安(ān)、招商银行、万华化学、恒生金(jīn)融、泸州老窖(jiào)、迈瑞医(yī)疗、京东方(fāng)。3月基金加(jiā)仓幅(fú)度(dù)最大的为泸州老窖，加(jiā)仓幅度27.59％。

　　瑞银旗(qí)下(xià)瑞银（卢森堡(bǎo)）股票(piào)基金(jīn)-中(zhōng)国(guó)机遇基金(jīn)（UBS （Lux） Equity Fund - China Opportunity （USD） P-acc）最新规(guī)模(mó)47.83亿美(měi)元。截至2023年(nián) 3月底(dǐ)，基金(jīn)前十大重(zhòng)仓股为腾讯控股、贵州茅(máo)台、网易、阿里巴巴、中国平(píng)安、招商银行、石药集团、AIA、平安银行、美团(tuán)。3月，基(jī)金加仓(cāng)阿里巴巴11.66％。

未经允许不得转载：济宁舞蹈培训学校_济宁洋娃娃舞蹈学校_济宁洋娃娃舞蹈学校官网 在太空呼吸一口会怎么样，外太空呼吸是什么感觉